Chcesz maksymalnie wykorzystać swój portfel inwestycyjny? urozmaicić to

Zdjęcie: LendingMemo.com

Kiedy większość ludzi myśli o oszczędzaniu i inwestowaniu, wyobraża sobie odkładanie pieniędzy na konto bankowe lub może kupowanie akcji od maklera giełdowego. Ale jest o wiele więcej inwestycji, które mogą przynosić zyski.

W żargonie nazywamy te różne dzieci inwestycji różnymi „klasami aktywów”. Poniżej omówimy niektóre z najczęściej dostępnych klas aktywów. Najpierw jednak przyjrzyjmy się zaletom (i minusom) poszerzania horyzontów inwestycyjnych.

Zalety inwestowania w różne klasy aktywów

Rozłożenie aktywów na różne klasy aktywów jest jednym z niewielu sposobów, w jakie naprawdę można zmniejszyć ryzyko bez zmniejszania oczekiwanego zwrotu (w większości przypadków mniejsze ryzyko oznacza mniejszy zwrot). Dywersyfikacja jest (prawie zawsze) dobra dla Twojego portfela.

Inwestowanie w różne klasy aktywów oznacza, że jesteś mniej narażony na wahania tylko jednego lub dwóch rynków. Jeśli inwestujesz tylko w akcje blue chipów w USA, to jeśli S&P 500 się zawiesi, Twoje portfolio odniesie sukces. Ale jeśli zainwestujesz w inne aktywa, które nie są zbyt blisko związane z cenami akcji, będą one chronione (przynajmniej częściowo) przed krachem.

Różne klasy aktywów mogą również oferować różne przepływy pieniężne - tj. Kiedy i jak uzyskasz zwroty, będą się różnić. Niektóre klasy aktywów, takie jak obligacje i nieruchomości komercyjne, są dobre dla regularnego dochodu. Inne, takie jak towary, takie jak złoto, zwracają tylko zyski kapitałowe (wartość rośnie, ale nie przynoszą odsetek ani dywidend). Wybierając klasy aktywów z przepływami pieniężnymi, które spełniają Twoje wymagania, możesz zrobić znacznie więcej, aby dostosować portfel do swoich osobistych potrzeb.

Różne klasy aktywów będą również miały różną kombinację dochodów i zysków kapitałowych w zwrotach z inwestycji. Może to być pomocne w zależności od twoich wymagań (wzrost lub bieżący dochód) i może być również przydatne przy planowaniu podatkowym - ponieważ wiele krajów opodatkowuje dochody i zyski kapitałowe oddzielnie.

I, oczywiście, różni inwestorzy mają różne cele inwestycyjne, które mogą wymagać innego połączenia dochodów i długoterminowego wzrostu. Wybierając różne klasy aktywów, możesz zbudować portfel dopasowany do Twoich potrzeb.

Wady inwestowania w różne klasy aktywów

Nie ma zbyt wielu wad jako takich, jeśli chodzi o dywersyfikację puli poprzez rozłożenie inwestycji na różne klasy aktywów. Ale jak wszystko w inwestowaniu, istnieją potencjalne pułapki. Najgorszym niebezpieczeństwem jest ślepe założenie, że jakakolwiek dywersyfikacja w kierunku nowych rodzajów aktywów jest dobra bez myślenia o samych aktywach i konkretnych inwestycjach. Inwestowanie w śródziemnomorskie nieruchomości z prawem do udziału w czasie może być dywersyfikacją, ale nadal może być okropną inwestycją!

Innymi słowy, nadal musisz się upewnić, że rozumiesz, w co inwestujesz, w jaki sposób zarabia pieniądze oraz jakie potencjalne ryzyko i korzyści się z tym wiąże. Może to być trudniejsze w przypadku bardziej niejasnych klas aktywów, ale nie martw się, wciąż istnieje mnóstwo informacji. Musisz tylko przeprowadzić badania.

Musisz także wziąć pod uwagę płynność: jak łatwo jest zamienić swoje aktywa w gotówkę do wydania, jeśli zajdzie taka potrzeba. Niektóre aktywa są bardzo płynne (np. Akcje blue chipów lub depozyty gotówkowe), inne nie (jak dzieła sztuki lub nieruchomości mieszkalne).

Jeśli istnieje szansa, że będziesz musiał spieniężyć inwestycje w krótkim czasie, upewnij się, że masz wystarczającą ilość inwestycji w aktywa płynne. W przeciwnym razie istnieje ryzyko, że stracisz pieniądze z powodu konieczności szybkiego zbywania aktywów w ramach „pożaru”.

I pamiętaj, że tylko zróżnicowanie nie oznacza, że nie ma ryzyka. A w niektórych ekstremalnych sytuacjach, takich jak kryzys finansowy, wiele różnych aktywów może razem stracić na wartości.

Zdjęcie dzięki uprzejmości Epsos.de

Jakie są klasy aktywów?

Akcje lub akcje

Akcje (znane również jako akcje zwykłe lub po prostu akcje) to udziały we własności przedsiębiorstwa. To pozwala ci uzyskać udział w zyskach biznesowych (zwanych dywidendami), a jeśli wartość firmy wzrośnie, również z tego skorzystasz. Jeśli jednak firma upadnie, prawdopodobnie stracisz całość lub większość swojej inwestycji.

Akcje uprzywilejowane są bezpieczniejsze niż akcje zwykłe, ale generalnie dają tylko ustaloną stopę zwrotu, więc pod pewnymi względami bardziej przypominają obligacje korporacyjne.

Obligacje przedsiębiorstw

Kupowanie obligacji korporacyjnych to zasadniczo pożyczanie pieniędzy dużej firmie, która wyemitowała obligację. Obligacje płacą regularne odsetki (zwane płatnościami kuponowymi), a następnie spłacają pożyczone pieniądze na koniec ustalonego okresu. Istnieje ryzyko, że firma emitująca zbankrutuje i nie będzie w stanie spłacić wszystkich pożyczonych pieniędzy.

Obligacje korporacyjne są zwykle emitowane w naprawdę dużych kwotach, więc większość inwestorów detalicznych, takich jak Ty i ja, musimy inwestować za pośrednictwem funduszu (np. Funduszu inwestycyjnego lub funduszu giełdowego).

Obligacje wiążą się z niższym ryzykiem niż akcje (w porównaniu do podobnych), więc generalnie mają niższe zwroty.

Obligacje rządowe (np. Amerykańskie obligacje skarbowe lub brytyjskie loszki)

Obligacje rządowe to to samo, co obligacje korporacyjne, z wyjątkiem tego, że są emitowane przez rządy, a nie firmy. Obligacje emitowane przez kraje rozwinięte są bardzo bezpieczne, ponieważ pieniądze prawie na pewno zostaną zwrócone. Oznacza to jednak, że stopa zwrotu jest zwykle bardzo niska (ponieważ aby uzyskać niskie ryzyko, musisz zaakceptować niskie zwroty).

Obligacje rządowe z niektórych głównych gospodarek noszą szczególne nazwy, takie jak „Treasuries” (obligacje rządu USA) i „Gilts” (obligacje rządu Wielkiej Brytanii).

Nieruchomość (komercyjna lub mieszkalna)

Większość z nas nie byłaby w stanie od razu kupić nieruchomości komercyjnej (chociaż wielu może sobie pozwolić na zakup nieruchomości mieszkalnej pod wynajem). Na szczęście istnieje wiele możliwości inwestowania w fundusze nieruchomości komercyjnych i / lub firmy inwestycyjne, które udostępniają tę klasę aktywów inwestorom detalicznym.

Nieruchomości mają zwykle mniejsze ryzyko niż akcje, ale wyższy oczekiwany zwrot niż obligacje (tj. Gdzieś pomiędzy nimi).

Surowce

Towary są towarami, którymi handluje się głównie po to, aby można je było wykorzystać, dlatego też trudno jest w nie inwestować bezpośrednio, chociaż obecnie inwestorzy mogą w tym celu kupować różne specjalistyczne fundusze.

Towary dzielą się na „miękkie” - czyli rzeczy, które mają krótki okres przydatności do spożycia, jak pszenica lub boczek wieprzowy - i „twarde” - czyli rzeczy trwałe, takie jak żelazo, srebro lub złoto.

„Inwestycje alternatywne”

Może to obejmować wszystko, od funduszy hedgingowych po dzieła sztuki, a nawet dobre wino. Inwestorzy detaliczni, tacy jak ty i ja, często mieli trudności z nabyciem tego rodzaju inwestycji, ale coraz więcej funduszy jest dostępnych do kupienia, co da ci udział w tych inwestycjach.

Inwestycje te są często (ale nie zawsze) obarczone wysokim ryzykiem i obejmują rzeczy, które mogą być trudne do ponownego sprzedania w pośpiechu (niska płynność). Z drugiej strony, jeśli trafisz na specjalistyczne towary, które nagle stają się modne, możesz sporo zarobić.

Zdjęcie: William Cresswell (via Flickr)

Rozłożenie inwestycji na różne klasy aktywów nie gwarantuje osiągnięcia celów inwestycyjnych - nic w inwestowaniu nie jest gwarantowane - ale daje więcej narzędzi do zarządzania portfelem i sprawienia, by działał on dla Ciebie.